Новости России события в мире Новостной портал СМИ Россия
ПИФы и доверительное координирование в условиях стремительного снижения ключевой ставки и процентов по вкладам могут дать весомые преимущества. 
Проценты по вкладам в РФ стремительно снижаются вслед за ключевой ставкой, тем временем рынок акций неравномерно восстанавливается на фоне сложной геополитики. На этом фоне инвесторы направили свой взор на рынок совокупность процессов и процедур, обеспечивающих обмен между покупателями (потребителями) и продавцами (поставщиками) отдельными товарами и услугами коллективных инвестиций. ПИФы и доверительное управление в нынешних условиях действительно могут дать значимые преимущества. О том, почему паевые фонды и ДУ снова потеснят депозиты, – в материале Lenta.ru.
Дорогие депозиты ушли
Банк РФ 26 мая опустил ключевую ставку с 14% сразу до 11%, и, судя по сигналам регулятора, цикл понижения ставки не закончен. Одними из первых на смягчение денежно-кредитной политики традиционно реагируют ставки по вкладам. «Окошко» сверхвыгодных критерий по депозитам закрылось.
Многие из тех, кто в конце февраля – начале марта «припарковал» свои средства на время принужденных каникул на Мосбирже в короткие депозиты под сверхвысокие проценты, сегодня стоят перед выбором – куда можно прибыльно и в то же время безопасно вложить накопления. Самостоятельный отбор ценных бумаг заметно усложнился в условиях, когда фондовый рынок перестраивается под свежие геополитические и экономические реалии. Сегодня многократно возросла ценность профессиональной экспертизы, которая поможет найти точки роста, выбрать перспективные сектора и компании, оценить риски того или иного эмитента ценных бумаг.
В этом смысле делегирование интенсивного управления Управление — воздействие на участников процесса с целью улучшить характеристики процесса сбережениями профессиональным финансистам – а именно в этом состоит одна из главных «фишек» коллективных инвестиций – очень актуально. Риски и результаты инвестиций становятся заботой управляющих компаний, а УК в свою очередь жестко контролируются финансовыми властями. Не случаем в ЦБ советуют выбирать ПИФы и доверительное управление не только опытным инвесторам, но и новичкам на фондовом рынке.
На данный момент возможности для частных инвесторов в области фондов расширяются: если в начале апреля на бирже им были доступны операции мение чем с 50 паевыми фондами, то к концу мая их число уже достигло 129.
Купил и забыл
Рынок коллективных инвестиций имеет целый набор тривиальных преимуществ.
Во-первых, низкий порог входа и простой механизм инвестирования. «Стоимость одного пая биржевого фонда начинается от нескольких сотен рублей. Также инвестор может пополнять собственный счет на сумму, которую посчитает целесообразной и с подходящей ему регулярностью. Это, к примеру, могут быть 5-10 тыс. рублей каждый месяц», – отмечает Михаил Кузин, директор по инвестициям «БКС Мир инвестиций».
Во-вторых, вкладывая средства в паевые фонды, инвестор получает портфель денежных активов, которые с точки зрения управляющих УК и аналитиков являются наиболее привлекательными и перспективными. По сути, на инвестиционное решение – ПИФ или стратегию доверительного управления – работает целая команда профессионалов, формирующих продукт и выводящих его на рынок.
В-третьих, государство со своей стороны не только внимательно следит за работой управляющих компаний и верно регулирует ее, но и поддерживает инвестирующих в ПИФы налоговыми преференциями. Если вы владеете паями более трех лет, доход от инвестирования в ПИФ освобождается от налога: инвестор лицо или организация (в том числе коммерческая компания, государство и т. д.), размещающие капитал с целью последующего получения прибыли (осуществляет инвестиции) может рассчитывать на налоговый вычет до 3 млн рублей раз в год.
Паевая корзина
Чтобы приобретать различные финансовые продукты, сегодня не нужно выходить из дома. К примеру, в случае «БКС Мир инвестиций» можно открыть брокерский счет в одноименном мобильном приложении, пополнить его с карты хоть какого банка, далее выбрать ПИФ в каталоге доступных продуктов, указать нужное количество паев и оплатить покупку. В удаленном формате юзеры приложения могут оформить и стратегии доверительного управления.
За последние несколько лет выбор паевых фондов приметно расширился. ПИФы могут быть ориентированы на инвестиции в самые разные активы, как российские, так и зарубежные. «В качестве примера можно привести фонд «БКС Рос акции», это хорошая возможность зайти по привлекательной цене в перспективные отечественные бумаги, которые самостоятельно отобрать тяжело. Сейчас акцент в этом фонде некоммерческая организация, учреждённая гражданами и (или) юридическими лицами на основе добровольных имущественных взносов, преследующая благотворительные, культурные, образовательные или иные социальные, общественно полезные цели делается на защищенные активы Актив — часть бухгалтерского баланса – сырьевых экспортеров и крупный ритейл», – объясняет Михаил Кузин.
Если говорить о вложениях в зарубежные бумаги, то можно также подобрать хороший альтернат, например, «БКС Империя» позволяет одновременно инвестировать в надежные российские облигации и перспективные американские акции. За три года данный ПИФ показал доходность более 90%.
«В целом речь идет об инвестиции сразу в десяток или даже сотню ценных бумаг, которые получает инвестор, приобретая пай. Это разрешает сформировать отличную диверсификацию портфеля и снижает риски», – добавляет Михаил Кузин.
Стоит отметить, что пайщик может без помощи других собрать себе портфель из нескольких ПИФов аббревиатура от Паевой инвестиционный фонд и тем самым дополнительно диверсифицировать свой капитал. У «БКС Мир инвестиций» только лишь за последний год появилось более двух десятков новых продуктов коллективных инвестиций размещение капитала с целью получения прибыли. При этом активы УК «БКС» за прошедший год выросли на 50%, а количество клиентов удвоилось.
Доверительное рядом
По данным ЦБ на конец 2021 года, кол-во инвесторов, разместивших средства в ДУ, составило 843 тыс. и выросло на 50% по сравнению с 2020 г. Объем портфелей составил 1,8 трлн руб. (+20% г/г).
Услуга доверительного управления еще пару лет назад рассматривалась как слабо доступная для массового инвестора, «порог входа» мог начинаться от 1-2 млн рублей. Сегодня на рынке доступны стратегии общий, недетализированный план, охватывающий длительный период времени, способ достижения сложной цели, в военном деле, позднее вообще какой-либо деятельности человека ДУ со стартовым капиталом от 100 тыс. рублей, что в разы ниже средней суммы депозита по стране.
При этом равновесные портфели ДУ могут показать результат, который способен заинтересовать большинство частных инвесторов. «При грамотном управлении прибыльность на горизонте свыше 2-3 лет лежит примерно посередине между портфелями узкая сумка прямоугольной формы, иногда со скруглёнными углами или боковыми поверхностями в виде трапеции (пластрон), для переноски бумаг, тетрадей, книг, учебников и прочих предметов, связанных с «бумажной» работой акций с повышенным риском и консервативными облигациями», – отмечают в «БКС Мир инвестиций».
По всем договорам доверительного управления предусмотрена постоянная отчетность, таким образом, клиент всегда в курсе происходящего с его портфелем.
Отдельно отметим индивидуальное доверительное координирование для состоятельных граждан. В отличие от коллективного инвестирования через ПИФ и использования стандартных стратегий индивидуальное ДУ предлагает клиенту более эластичный, персональный, подход, в том числе в определении перечня и структуры активов. Инвестор здесь имеет возможность быть на связи с управляющим и его командой, он может оперативно запросить отчетность о собственном портфеле, аналитику, прогнозы.
Одним из наиболее ярких примеров индивидуального ДУ является услуга Advisory от БКС. Она подразумевает персональную стратегию управления в зависимости от запросов клиента. По итогам 2021 года Advisory от УК «БКС» признана наилучшей услугой по управлению активами для состоятельных клиентов на российском рынке по версии Investfunds Awards.
Фото: Новостной портал РФ
